インデックス投資とは？メリット・デメリットを解説＜投資初心者におすすめ！インデックス投資の始め方＞

インデックス投資とは？

インデックス投資とは、市場の値動きを示す指数（＝インデックス）の値動きに連動をめざす投資手法です。

代表的なインデックス

代表的なものとして、以下の指数があります。なんとなくニュースなどで聞いたことがあるのではないでしょうか。

インデックス投資のメリット

購入時手数料や信託報酬などのコストが低い

インデックス投資のメリットの1つとして、購入時手数料や信託報酬等のコストが低い点があります。購入時手数料が無料のファンドは数多くあります。

また、信託報酬等の運用中のコストも、アクティブファンドと比べると低いことが特徴です。

長期運用する場合は、運用中はコストを払い続けることになるため、コストの差が少しであっても、長期的に考えると大きな差となります。

分散投資ができる

インデックス投資は、株価指数などのインデックスに連動した運用を目指す運用手法です。例えば、日本の株価の場合は日経平均株価やTOPIX、アメリカの株価ではNYダウやS&P500などの株価指数に連動することを目標としています。

株価指数に組み入れられている企業群で構成されているため、インデックス投資の商品を選ぶだけで多くの企業に投資をすることが可能です。

投資のリスクを抑える手法はさまざまありますが、その一つが「分散投資」です。

インデックス投資を行うだけで、分散投資の効果を得られるようになります。

値動きがわかりやすい

インデックス投資は一般的に株価指数などのインデックスと同じような値動きをしているため、日々の値動きがわかりやすいのが特徴です。

例えば、日経平均株価やTOPIXなどは日々のニュースなどで情報が流れます。

初心者でも自分の資産がどのような値動きをしているのか、比較的簡単に知ることができます。

失敗しない株式投資のコツ

自分のリスク許容度を把握しておく

運用で大切なのは、日々の値動きに対して心の余裕をもつことです。

自分がどのくらいの値動きまで耐えられるのか、というリスク許容度をきちんと決めておきましょう。

一括投資せず、コツコツ積立投資をする

リスクを抑える手法は多くありますが、その中の一つが「ドルコスト平均法」です。

一括で購入することではなく、価格変動関係なく、一定額を購入し続けること

その結果、購入価格が平準化され、高値掴みを避けることができます。

結果として短期的な下落があっても大きな損とならず、損失を軽減できます。

インデックス投資を行う際には、一括投資をせず、コツコツ積立投資をすると良いでしょう。

価格変動に一喜一憂しない

投資において、価格変動に振り回されないように心がけるのはとても大切です。

運用商品には日々価格変動があります。今日価格が下がっても、明日はそれ以上に価格が上昇することもあります。

不安な時は運用のプロに相談する

「自分に合う商品がわからない」「資産運用をしているが、このまま運用して良いかどうかわからない」など、投資をするなかで不安になることは多々あるでしょう。

その場合は、信頼できる資産運用の専門家に相談してみましょう。

資産運用の専門家は運用商品を自分で選び、実際に長期運用を行ってきた実績のあるプロです。

プロに自分に合った運用方法を相談することで安心して運用ができます。

インデックスファンドを選ぶ時のポイント

購入前に投資の目的と目標額を決める

投資で特に大切なのは「何のために投資をするのか」という目的を決めることです。老後のため、子どもの教育資金作り、住宅購入のための資金、など人によってさまざまです。

投資の目的の次に目標額と運用年数を決めましょう。投資の目的が決まれば、「いつまでにいくら必要なのか」も自然と定まります。

目標額を決めることで定期的に積み立てていく金額、許容できる運用リスクとリターンなども決めることができます。

長期間の運用実績を確認する

長い間、投資をするということはその分、ファンドの良し悪しが顕著に現れます。

運用商品を選ぶ際は、必ず過去の運用実績を確認しましょう。

長期間にわたって信託財産が増え続けているファンドは、運用が上手いファンドの可能性が高いです。

リーマンショック後の2009年以降〜コロナショック前までは市場が好調だったため、ほとんどのファンドの成績が良いです。

しかし、2008年以前も含めて長期間で見ていくと、運用成果が優れていない場合があります。

コストを確認する

長期投資をするということは、運用コストが長い間発生するということになります。

具体的には信託報酬といい、運用中に発生する手数料のことです。

信託報酬は継続的にかかる手数料のため、同じ運用方法で同じような運用成果であれば、信託報酬が安い商品を選ぶと良いでしょう。

レイ・ダリオの米国覇権終焉と金融危機予測の本質 500年の歴史にみた同じパターン

レイ・ダリオとは誰？

レイ・ダリオは世界最大のヘッジファンドであるブリッジウォーター・アソシエーツの創業者です。

リスクパリティ・為替オーバーレイ・ポータブルアルファ・グローバルインフレ連動債運用など、資産運用における革新的手法の提唱者である。

ダリオはジャズミュージシャンの子としてニューヨークに生まれ、ロングアイランド大学のC.W. ポストカレッジを卒業し、1973年にハーバード・ビジネス・スクールでMBAを取得した。

レイ・ダリオは、その時々の相場に合わせて表現を変えることや、金融危機という直接的な言葉を避けることから本質からずれた解釈をされる傾向が強いので、分かりやすく解説します。

レイ・ダリオが500年の歴史を調べたところ、国の覇権にはビッグサイクルがあり、いつも同じパターンで覇権が終焉していることに気付きました。

そして、今まさに米国覇権は終焉に向かっていて、FRB（連邦準備制度理事会=米中央銀行）が破綻するレベルの巨大な金融危機がこれから来ると判断しています。

ドルと米国債にある不信感

レイ・ダリオは中央銀行が国債をどれだけ買っても財政破綻に陥ることはあり得ないという考えを否定しています。

歴史を見ると明らかだからです。　

今生きている私たちが経験したことがない衝撃的な出来事が起きるということです。

新NISAに向けた投資戦略としても使える「レイ・ダリオの投資戦略」

レイ・ダリオの投資戦略は「最小リスクで最大の利回りを目指す」というシンプルなものです。

その運用スタイルは、市場全体の動きとは異なるプラスのリターンを生み出すアルファ戦略を採用しており、市場平均に対して高いリターンを追求しています。

実際、リーマンショックの際もプラスの運用成績で乗り切っています。

どんな状況でも安定した運用を心がけることが定評となり、ブリッジウォーター・アソシエイツは「カルパース(CalPERS)」というカリフォルニア州職員退職年金基金からも資金を集めています。

こうした信頼の積み重ねと継続的な成功により、ブリッジ・ウォーターは現在、世界最大級のヘッジファンドと呼ばれ、その運用総額は約16兆円といわれるほどの巨額な資金を誇ります。

こうしたレイ・ダリオの投資戦略で最も有名なものが「オール・ウェザー戦略」です。

この戦略は、資産価格の変動に4つの異なる季節があるという考え方に基づいて設計されています。

春夏秋冬、どんな経済の季節が到来しても対応する金融商品を組み合わせ、リスクを分散させることを目的としているのです。

具体的には、経済成長期、経済停滞期、インフレ期、デフレ期の各季節に合わせて異なる資産クラスに投資することで、どの季節でもリターンを生み出すことを可能としています。

これら4つに分類した経済の季節に25%ずつ投資すること、これが「オール・ウェザー戦略」の強みです。とはいえ、この戦略にはまとまった資金が必要です。

そのため、資金の少ない一般個人投資家はレイ・ダリオのもうひとつの戦略である『オール・シーズンズ戦略』が参考になるでしょう。

実際、この戦略は「レイ・ダリオの黄金のポートフォリオ」とも呼ばれています。

このポートフォリオはETFで構成され、それぞれの比率は下記のとおりです。

このように、それぞれの資産クラスの比率が慎重に調整されています。

なぜこうした構成比率になっているかといえば、株式には債券の3倍のリスクがあるというレイ・ダリオの考え方を基本としています。

つまり、リスクを適切に分散するためのポートフォリオとなってるのです。

このポートフォリオの特徴は、株価下落局面でも資産を増やすことができ、下落幅が小さいため、パニック売りをしなくても冷静に資産運用ができるメリットがあります。

その一方で、S&P500と比較するとトータルリターンはやや小さい傾向がありますが、その代わりにリスクが低く、安定性が高いといえるでしょう。